Cet article traite des différentes lignes de crédit qui sont mises à la disposition d’un emprunteur. Les avantages et les inconvénients de chacune d’entre elles sont examinés de manière assez détaillée. Jetez-y un coup d’œil.
Une marge de crédit est le montant maximal qui est accordé par une institution financière à ses clients pour des raisons professionnelles ou personnelles. Elle est privilégiée par les entreprises et les particuliers, car les intérêts sont facturés sur le montant utilisé, plutôt que sur le montant sanctionné. Il offre l’avantage d’emprunter jusqu’à une certaine limite pour une période de temps prédéterminée, sans avoir à demander des prêts de façon continue.
Les deux, les lignes de crédit commerciales et personnelles peuvent être garanties ou non. Une ligne de crédit garantie est adossée à une garantie, et en cas de défaut, l’institution prêteuse confisque la garantie. Une ligne de crédit non garantie n’est pas adossée à une garantie. Dans ce cas, les antécédents de crédit de l’emprunteur et les scores de crédit revêtent une grande importance. Il est généralement difficile d’obtenir un prêt non garanti, et le taux d’intérêt qui lui est appliqué est également élevé. Les marges de crédit personnelles et commerciales garanties et non garanties ont généralement une structure de taux d’intérêt variable.
Lignes de crédit personnelles garanties
Le meilleur exemple est la ligne de crédits (HELOC). Nous connaissons tous le prêt immobilier à taux fixe de 30 ans à paiement uniforme qui nous aident à acheter notre première maison. La garantie de la « première hypothèque » est la maison qui reviendrait à l’institution prêteuse en cas de défaut. Il arrive parfois que l’on ait besoin d’un crédit supplémentaire pour effectuer des réparations, améliorer son logement ou suivre des études. Dans une telle situation, on a généralement recours à une deuxième hypothèque. Le principal inconvénient d’une deuxième hypothèque est que l’on est obligé de payer des intérêts sur la totalité du montant accordé, même s’il n’est pas utilisé. Une meilleure solution serait de demander une ligne de crédit sur la valeur nette du logement, puisque l’on est tenu de payer des intérêts sur le montant emprunté plutôt que sur le montant approuvé. Cela est rendu possible par la fourniture d’une carte de crédit qui permet à la personne d’emprunter jusqu’à la limite de crédit.
Inconvénients : Le principal inconvénient dans le cas d’une MCVD est le taux d’intérêt variable sur le montant emprunté. Le taux d’intérêt est généralement basé sur le taux préférentiel des prêts. Comme il est variable, la loi exige que l’intérêt soit plafonné. Ce plafond est appelé le cap. En cas de pénurie de fonds, le taux de prêt préférentiel augmente et entraîne une hausse du taux d’intérêt variable. Si le nouveau taux dépasse le plafond autorisé, la marge de crédit commence à fonctionner comme un prêt à taux fixe. La MCVD est également assortie d’une période après laquelle il est interdit d’emprunter de nouveau et il faut rembourser le montant emprunté. Certaines LDCVD facturent également des frais supplémentaires qui doivent être remboursés à la fin de la période d’emprunt.
Il s’agit d’un prêt à taux fixe.
Lignes de crédit commerciales garanties (garanties par des actifs)
Les lignes de crédit commerciales garanties sont un moyen important de répondre aux besoins en fonds de roulement d’une entreprise. Les actifs de l’entreprise font office de garantie. Le principal avantage de cette solution est la disponibilité immédiate de liquidités sans avoir à demander régulièrement des prêts. Là encore, les intérêts ne sont facturés que sur le montant utilisé, puisque les retraits sont effectués à l’aide d’une carte de crédit. L’entité commerciale a la flexibilité de payer la totalité du montant dû ou les frais minimums qui s’accumulent sur la carte de crédit.
Les lignes de crédit personnelles non garanties
Les lignes de crédit personnelles non garanties sont également fournies par diverses banques. Les retraits sont effectués à l’aide de cartes de crédit dont le taux annuel en pourcentage (TAEG) est élevé. Dans ce cas, les antécédents de crédit et le score de crédit de la personne prennent beaucoup d’importance. Ce n’est peut-être pas une bonne idée d’envisager un type de prêt non garanti si l’on a l’intention de se constituer une bonne cote de crédit. En effet, le montant que l’on doit décider de 30 % du score FICO, tandis que 10 % du score FICO est dédié au nouveau crédit.
Les lignes de crédit commerciales non garanties
Elles sont moins populaires, car elles nécessitent un score FICO minimum de 680. De plus, la rentabilité de l’entreprise, son âge et l’obsolescence de ses produits seront également scrutés dans les moindres détails, avant d’attribuer une telle ligne de crédit. Le TAEG est, là encore, beaucoup plus élevé que celui du type sécurisé.
La recherche d’une ligne de crédit est parfois inévitable ; cependant, il faut essayer d’évaluer la direction générale des taux d’intérêt, car ils jouent un rôle majeur. Si les taux d’intérêt sur les bons du Trésor augmentent, le taux de prêt préférentiel augmente. Cela augmente le taux d’intérêt sur les lignes de crédit, obligeant parfois l’emprunteur à payer des intérêts exorbitants, et le plongeant dans une dette plus profonde.
